美元真正大危机来袭 黄金或坐收渔翁之利！

近期美元全球储备货币地位或被取代的话题饱受热议，欧盟正在考虑通过打造一个新的支付系统SPV来绕过SWIFT。美元全球储备货币地位受挑战，特朗普居然是幕后黑手！连摩根大通顶尖分析师都在设想一个去美元化的世界，建议购买黄金。美元真正的大危机要来了，黄金或坐收渔翁之利！

特朗普不仅炮轰美联储 还做了一件事危及美元根基

周四（9月27日），美联储加息昨夜如约而至，货币政策委员会（FOMC）全体同意加息25个基点，将联邦基金目标利率区间上调至2%-2.25%，录得2008年以来新高。在美联储升息之际，特朗普又开始抱怨了。周三特朗普在纽约的记者会上表示：“对美联储加息感到不高兴。我是一个低利率支持者。”

特朗普表示，虽说经济强劲和失业率下滑是加息的理由，但还有其他方式可以利用经济好转带来的意外之财。“一切都好，但不幸的是，他们只是提高了一点利率，”特朗普在纽约的新闻发布会上说。 “我宁愿去偿还债务或做其他事情，去创造更多就业机会。”

特朗普补充称：“我担心他们似乎喜欢上了加息，而我们完全可以用这笔钱做其他事情。”

据美国资深记者鲍勃·伍德沃德的9月初发行的新书《恐惧：特朗普入主白宫》称，据报道，特朗普考虑过不同寻常的经济繁荣方式。特朗普的上述言论与书中的一些描写不谋而合。据书中所述，特朗普在一次关于国债的讨论中对美国经济委员会前主任加里?柯恩说：“只管开动印钞机——印钞票。”该书还援引特朗普的话说：“我们应该去借一大笔钱，持有它，然后再卖掉赚钱。”

特朗普总统曾多次批评美联储主席鲍威尔的加息举措。在今年夏天接受CNBC采访时，特朗普表示，他对美联储加息“并不兴奋”。据报道，这位总统早些时候在一次筹款活动中告诉捐赠者，鲍威尔并不是他所希望的“廉价美元”银行家。现任总统对鲍威尔的批评历来罕见，并被国会和华尔街的许多人视为对美联储独立于政治压力的侮辱。

摩根大通建议买黄金，不是因为特朗普炮轰美联储而是因为他的另一个举动。

摩根大通顶级分析师科拉诺维奇（Marko Kolanovic）在其最新报告中分享了他对此话题的看法。他认为特朗普因为贸易逆差而奉行的单边主义政策或是使美元失去全球储备货币地位的幕后推手。

科拉诺维奇写道：“美国的贸易逆差其实可以被视为美国以美元换取货物的贸易顺差。这种以天然资源和劳动来换取本身毫无价值的货币，以及对广泛美元持有权的行为对美国有很多好处。”

科拉诺维奇指出，美元的这种“特权”很久以前就被许多意识到。前北约秘书长哈维尔索拉纳也曾总结道，“今天美国最重要的力量不是军事，而是美元。”

这是因为，在贸易中获得的美元通常会被存入储备资产中（以美国国债或其他美国资产的方式），这就降低了美国政府和企业的资本成本。这种情况下，全球贸易以及各国美元的持有量使美国国内通货膨胀率保持在较低水平，还有助于美国政府融资。

但美国却似乎并不珍惜美元的这个“特权“。随着美国政府推行单边主义，不分敌友地施加制裁以及引起全球贸易紧张局势，世界其他开始考虑，是否应该远离美元和以美元为中心的金融体系以规避风险？科拉诺维奇表示，正是美国单边主义政策的威胁将中国、欧盟、俄罗斯等主要经济体聚集在一起，这种联盟“可能会深刻影响以美元为中心的金融体系”。

此前为了保障欧洲企业不受伊朗经济制裁的打击，欧盟拟将打造一个新的支付系统——SPV，该系统将允许欧洲企业与伊朗进行合法的贸易来往。由美国主导的金融体系将面临巨大考验。

根据欧盟外长Mogherini，SPV计划意味着欧盟将建立一个法律实体来保障欧洲公司可以继续与伊朗进行贸易往来。Mogherini还表示，除了欧洲（德国、法国、英国等），该系统还将对中国和俄罗斯等伊朗核协议参与方开放。这极大地保障了全球贸易不再受到SWIFT的干扰和影响。

彭博报道称，这次欧盟的SPV计划是对美元绝对储备地位的挑战，这也将打击由美元主导的当前世界经济核心。SPV计划正式设立之后，由美国主导的金融体系也将面临巨大考验，美国干扰全球贸易的权力也将被削弱。

如果美元真的处于一个“转折点”，以美元为中心的金融体系正面临越来越大的风险，那么投资者应该如何保护自己呢？

科拉诺维奇认为，为了对抗去美元化的长期风险，最简单的做法就是“持有非美资产”，其中黄金是首选，因为“黄金的价格现在处于极低水平”。

黄金ETF和期货的总投资目前接近十年来的最低点，历史上金价如此低的情况只有两次，一次是在2008年市场崩盘前，另一次是在2016年初市场反弹前。而在这两次截然不同的案例中，黄金多头最终都获利了。

虽然美元全球储备货币的地位被威胁或取代目前还不太可能，但科拉诺维奇的报告中透露出来最令人不安的一点是，人们开始设想这种可能性，连科拉诺维奇这样一个信誉良好的银行家，摩根大通最受尊敬的战略家之一都开始在设想一个去美元化的世界，如果这种思想慢慢变得越来越主流，或许它就离真正实现不远了！

多头因祸得福 黄金价格将迎来暴涨？

周四，现货黄金温和承压于1200美元整数关下方附近。目前美元的牛市已经结束了，这或暗示“通胀上涨的阶段即将到来”。

黄金价格走势需要关注的第二个指标为TIP和TLT比率（通胀保值债券（TIP）的收益率和长期美国国债收益率（TLT）的比值）。据数据显示，这一比值已经升破了关键趋势线的压制。

通常，该比率上涨意味着通胀将倾向上升，而下跌则意味着通胀面临下行的风险。债市所传达出来的信息和汇市一致，那就是“通胀即将到来”。

黄金ETF-SPDR目前正在测试关键下降趋势线阻力，目前有突破该关键阻力的趋势。

黄金与通胀，一般来说，抵御通货膨胀的最佳对策是变现金为实物投资，如房地产和黄金等贵金属。不过，投资房地产所需资金量较大，且周转时间长，变现能力弱。

相比之下，投资黄金的可行性就强得多。抵御通胀是黄金投资的重要职能之一，黄金的大好机会要来了！

黄金行情中心显示，北京时间14:42，今日黄金现货价格报1195.27美元/盎司。